NAJČITANIJE

IZDVOJENO

ANALIZE

FONDOVI

INTERCAPITAL ASSET MANAGEMENT D.O.O. Objavljeno: 18.12.2023
Kroz raznolikost do uspjeha

Kroz raznolikost do uspjeha

Ukoliko povijesno promatramo događanja na svjetskim tržištima, prinosi različitih klasa imovine poput dionica i obveznica najčešće se nisu kretali u isto vrijeme u istim smjerovima. Također, čak i unutar iste klase imovine je prirodno da npr. dionice firmi u različitim gospodarskim sektorima ili državama imaju drugačije kretanje. Iako je načelno jasno što diverzifikacija označava, ona je ključno načelo investiranja koje uključuje raspodjelu ulaganja između različitih vrsta imovine, sektora i geografskih regija. Upravo su investicijski fondovi izvrstan alat za njezino postizanje, jer ulaganjem u jedan proizvod/fond, imovinu raspodjeljujete na više različitih investicija.

Glavni cilj diverzifikacije je smanjiti rizik investicije i umanjiti utjecaj pojedinačnih ulaganja koja mogu imati negativni utjecaj na ukupni portfelj. Generalno promatrano, benefiti diverzifikacije prilikom ulaganja u investicijske fondove su brojni, a najvažniji su:

•smanjenje rizika što,
•ublažava intenzitet naglih pomaka vrijednosti (tzv. volatilnost) te
•povećava potencijal dugoročnog pozitivnog prinosa

Ukratko, investicija koja je dobro diverzificirana će dugoročno biti stabilnija, a i olakšava Vam u situacijama kada Vam iznenadno zatreba novac.

Diverzifikacija investicije kroz različite fondove

Prvi korak diverzifikacije je korištenje fonda jer tako jednim ulaganjem zapravo ulažete u veći broj različitih dionica i/ili obveznica. No, to je samo prvi korak jer diverzifikaciju možete lako odvesti i na sljedeću razinu - ulaganjem u više različitih fondova.
U primjeru ćemo pokušati dočarati efekt korištenja više fondova u usporedbi sa ulaganjem u samo jedan. Promotrit ćemo investiciju od 6.000 EUR koju je Domagoj investirao u jedan fond - InterCapital Balanced i investiciju koju je Silvija raspršila na 3 različita fonda (po 2.000 EUR u konzervativni InterCapital Short Term Bond, mješoviti InterCapital Balanced i dionički InterCapital SEE Equity). Iz prikazanog u nastavku možemo vidjeti da je Silvijina investicija u sva tri promatrana perioda bila uspješnija, odnosno njezina uspješnost (u odnosnu na Domagojevu investiciju) dodatno se povećavala tokom godina. Tako je u godini dana Silvija ostvarila nešto preko 300 EUR veći prinos od Domagoja, dok je u 5 godina imala cca 660 EUR više od Domagoja.

Grafički prikaz 1: Investiranje u jedan fond vs. investiranje u tri fonda

Izvor: InterCapital Asset Management, prikazani prinosi odnose se na povijesne cijene klase A zaključno s 05.12.2023.

Međutim, diverzifikacija nije važna isključivo u kontekstu povrata investicije i prinosa. Svaki fond ima i različitu sektorsku, geografsku i valutnu izloženost. Na grafu u nastavku možete vidjeti primjer raznolike sektorske izloženosti u našem dioničkom fondu InterCapital SEE Equity. Dakle, sa svakom pojedinom uplatom u fond, izloženi ste čitavom spektru različitih sektora.

Grafički prikaz 2: Sektorska izloženosti InterCapital SEE Equity fonda na 30.11.2023

Zaključak

Diverzifikacija je najjednostavniji i najučinkovitiji način upravljanja rizicima. Investicija koja je kvalitetno raspoređena na različite klase imovine će dugoročno donositi stabilniji prinos. Kombinacijom različitih investicija/fondova, ali i diverzifikacijom kroz pojedini proizvod koju nude investicijski fondovi te sa dugoročnim pristupom ulaganju, umanjujete eventualne negativne utjecaje tržišta.

Svi InterCapital fondovi Kupi udjele u fondu

Maja Humljak, InterCapital Asset Management

Ovo je promidžbeni sadržaj. Prije donošenja konačne odluke o ulaganju, potrebno je upoznati se sa Prospektom i Pravilima fonda, Dokumentom s ključnim informacijama za ulagatelje. Ovaj tekst pripremljen je u informativne i promidžbene svrhe na temelju podataka dostupnih i poznatih Intercapital Asset Management d.o.o. u trenutku njegove izrade i objave i kao takav podložan je promjenama.

Cjelovit, točan i istinit opis UCITS fondova koji se spominju u ovom tekstu, propisanih obveza i povezanih rizika, možete pronaći klikom na ime fonda www.hrportfolio.hr gdje su dostupni i Prospekt i Ključne informacije za ulagatelje svakog fonda na hrvatskom jeziku.

Iznesene informacije, mišljenja, analize, zaključci, prognoze i projekcije isključivo su u informativne svrhe i ne predstavljaju investicijski savjet ili preporuku glede kupnje, držanja ili prodaje financijskih instrumenata, niti ponudu ili poziv na davanje ponude. Iznesene analize temelje se na javno dostupnim informacijama, koje Intercapital Asset Management d.o.o. smatra pouzdanima, ali za čiju potpunost i točnost ne preuzima nikakvu odgovornost kao ni odgovornost ni obvezu davati informacije o promjenama u iznesenim mišljenjima ili informacijama.

Rizici povezani s ulaganjem u financijske, novčane ili investicijske instrumente koji su predmet analize nisu u cijelosti objašnjeni. Investitori trebaju donijeti vlastitu odluku o eventualnom ulaganju bez oslanjanja na blogu iznesene stavove.

Izvor: ICAM / Hrportfolio.hr

NAJČITANIJE

IZDVOJENO

ANALIZE

FONDOVI

NEWSLETTER

Obavještavat ćemo vas o novostima i akcijama vezanim za fondove, posebnim prilikama za ulaganje te novostima u našim uslugama.

NAJVEĆI PRINOS FONDOVA (na kraju Q1 - 2024)(na kraju Q1 - 2024)

(koji na 29.03.2024. posluju min. 12 mjeseci)
  • Dionički
  • Mješoviti
  • Obveznički
  • Kratkoročni obv.
Fond Prinos Riz. Portfelj Prinosi Kupi
Erste Quality Equity +12,06%  5
InterCapital Global Technology - klasa B A +11,60%  5
OTP indeksni A +11,36%  4

1 EUR - tečajna lista

Valuta Vrijednost   Promjena Graf
USD
1,07650 0,00
0,33%
GBP
0,84365 0,00
0,20%
CHF
0,96410 0,00
0,20%
JPY
169,35000 0,89
0,53%
BAM
1,95583 0,00
0,00%
EUR/USD - 1mj 2024 1tj 1mj 3mj 6mj 1g 2g 5g
Konverter valuta

FOND HRVATSKIH BRANITELJA Podaci o fondu

Vrijednost Datum Promjena Graf
94,61 €
11.06.2024
0,33%

ANKETA

AKCIJE

  • Ulazna / izlazna naknada
  • Ostale akcije
Fondovi Trajanje akcije Info
InterCapital Nova Europa - ulazna naknada AKCIJA do 30.06.
OTP Absolute - ulazna naknada AKCIJA do 30.06.
OTP indeksni i OTP Meridian 20 - ulazna naknada AKCIJA do 30.06.
A1 - ulazna naknada AKCIJA do 31.12.
Eurizon fondovi - ulazna naknada AKCIJA do opoziva
Eurizon HR Equity fond - izlazna naknada AKCIJA do opoziva
InterCapital fondovi - ulazna naknada 0,00% AKCIJA do opoziva
InterCapital fondovi - trajni nalog AKCIJA do opoziva
InterCapital Income Plus - ulazna naknada 0,50% AKCIJA do opoziva
ZBI fondovi - ulazna naknada 0,00% AKCIJA do opoziva
Osvježi
Indeks Vrijeme Vrijednost Bod +/- % Graf
CROBEX* 13.06. 09:51  2809,39
-10,71
-0,38
CROBEX10* 13.06. 09:51  1679,73
-8,35
-0,49
CROBEX10tr* 13.06. 09:51  1860,72
-1,94
-0,10
ADRIAprime* 13.06. 09:51  1983,18
2,45
0,12
CROBISTR* 12.06. 16:31  174,5446
0,01
0,01
CROBIS* 12.06. 16:31  96,5535
0,00
0,00
*Live podaci *Podaci na kraju trgovanja
CROBEX - 1 mjesec 2024 1tj 1mj 3mj 6mj 1g 2g 5g

ZSE - DIONICE (09:56:05 13.06.2024)
(09:56:05 13.06.2024)

    Osvježi
  • Promet
  • Rast
  • Pad
Dionica Zadnja Promjena Promet
PODR
155,00 €
-1,27%
91.140,00 €
ATPL
52,80 €
0,38%
22.017,20 €
ATGR
55,00 €
-2,65%
13.970,00 €
ERNT
211,00 €
0,00%
9.706,00 €
ZVCV
38,00 €
0,53%
7.600,00 €
ADRS2
60,60 €
0,00%
1.818,00 €
RIVP
5,04 €
0,00%
1.249,92 €
7BET
15,26 €
0,39%
1.175,02 €
ADRS
81,00 €
0,00%
1.134,00 €
INA
510,00 €
0,00%
1.020,00 €
Redovni dionički promet:   
151.777,64 €
Redovni obveznički promet:   
0 €
Sveukupni promet:   
151.777,64 €